如果你是投資新手，可能會好奇什麼是「指數」？簡單來說，指數就像是一個市場的成績單，能幫助我們快速了解某個市場或行業的表現。指數型 ETF 是專門追蹤這些指數的投資工具，不僅操作簡單，還能以低成本幫助你分散風險。今天我們就來聊聊 7 個重要的指數，讓你輕鬆上手，找到最適合你投資的指數型 ETF！
一、S&P 500 指數 | 美國經濟的晴雨表
S&P 500 指數 由 Standard & Poor’s 公司於 1957 年推出，當時旨在提供一個反映美國股市整體表現的綜合性指數。該指數包含了美國市值最大、流動性最高的 500 家公司，範圍涵蓋 11 個主要行業，包括科技、金融、醫療保健、能源等。它採用市值加權法，意味著市值較大的公司在指數中占比更高。
－對市場的影響
S&P 500 被廣泛用作投資回報的基準，其表現往往能影響整個市場的投資情緒。當該指數上漲時，通常意味著美國經濟健康且投資者信心較強；反之，則可能預示經濟不景氣或市場風險上升。
－知名指數型 ETF 與比較
| ETF 名稱 | 管理費用率 | 主要持股 | YTD 回報率 |
|---|---|---|---|
| VOO ETF | 0.03% | Apple, Microsoft, Amazon, NVIDIA | 25.72% |
| SPY ETF | 0.0945% | Apple, Microsoft, Amazon, NVIDIA | 25.60% |
| IVV ETF | 0.03% | Apple, Microsoft, Amazon, NVIDIA | 25.60% |
二、NASDAQ 100 指數 | 科技股的主戰場
NASDAQ 100 指數 於 1985 年推出，專注於納斯達克證券交易所上市的非金融類公司，成為科技股的重要指標。該指數包含 100 家市值最大的公司，採用市值加權方式計算，並以科技股占比高聞名，涵蓋了軟體、硬體、電子商務等領域。
－對市場的影響
NASDAQ 100 被視為科技創新與增長的代表，其表現往往受到科技創新週期、消費趨勢以及全球化進程的影響。當該指數上漲時，通常預示科技行業處於增長期。
同時該指數高度依賴大型科技公司的表現，例如 Apple、Microsoft 和 NVIDIA，因此容易受到特定公司的財報或政策影響。此外，利率變動對科技股影響顯著，因為高利率可能降低成長股的吸引力。
－知名指數型 ETF 比較
| ETF 名稱 | 管理費用率 | 主要持股 | YTD 回報率 |
|---|---|---|---|
| QQQ ETF | 0.20% | Apple, Microsoft, Amazon, NVIDIA, Tesla | 25.43% |
| QQQM ETF | 0.15% | Apple, Microsoft, Amazon, NVIDIA, Tesla | 25.46% |
三、道瓊工業平均指數 | 百年老牌的穩定選擇
道瓊工業平均指數 (Dow Jones Industrial Average) 是世界上最古老的股票指數之一，由 Charles Dow 和 Edward Jones 於 1896 年創立。最初包含 12 家工業公司，後逐步擴展為 30 家大型藍籌公司，以反映美國傳統經濟的健康狀況。
－對市場的影響
道瓊指數因其成分公司多為高市值、穩定的企業，表現較少波動，常用於衡量市場穩定性。當該指數出現大幅波動時，通常反映了經濟結構的變化。由於其採用價格加權法（公司股價越高，占指數比重越大），道瓊指數容易受到高股價個股的影響。
－知名指數型 ETF
| ETF 名稱 | 管理費用率 | 主要持股 | YTD 回報率 |
|---|---|---|---|
| DIA ETF | 0.16% | UnitedHealth, Goldman Sachs, Boeing | 16.41% |
四、Russell 2000 指數 | 小型股的潛力
Russell 2000 指數 由 FTSE Russell 公司於 1984 年推出，專注於市值較小的 2000 家美國公司，是小型股市場的重要指標。
－對市場的影響
該指數反映了小型企業的健康狀況，通常被視為經濟增長的領先指標。當該指數上漲時，意味著小型企業盈利能力改善，投資者信心增強。Russell 2000 與國內經濟狀況高度相關，特別是美國 GDP 增長率。此外，小型股對利率變化和信用市場波動也特別敏感。
－知名指數型 ETF
| ETF 名稱 | 管理費用率 | 主要持股 | YTD 回報率 |
|---|---|---|---|
| IWM ETF | 0.19% | Ovintiv, Exact Sciences, Deckers, Bill.com | 17.50% |
五、CRSP US Total Market 指數 | 全美市場的完整覆蓋
CRSP US Total Market 指數 是由芝加哥大學研究機構 Center for Research in Security Prices (CRSP) 開發，旨在追蹤美國全市場的表現，包括大型股、中型股、小型股及微型股，覆蓋超過 4,000 家上市公司。該指數於 2011 年推出，是少數能代表美國股市完整生態的指數之一。
－指數特性
- 廣泛性：該指數不僅涵蓋 S&P 500 和 Russell 2000 的成分公司，還包括更多小型股和初創公司。
- 市值加權法：該指數採用市值加權計算，因此大型公司如 Apple 和 Microsoft 對指數的影響更大。
- 多樣性：涵蓋了美國所有行業，能提供分散風險的投資選項。
－對市場的影響
CRSP US Total Market 指數反映了美國整體經濟的健康狀況，當該指數上漲時，通常意味著從大型企業到小型企業的整體表現良好。該指數的覆蓋面廣，適合希望全面投資美國市場的長期投資者。
－知名指數型 ETF
| ETF 名稱 | 管理費用率 | 主要持股 | YTD 回報率 |
|---|---|---|---|
| VTI ETF | 0.03% | Apple, Microsoft, Amazon, NVIDIA | 25.22% |
六、FTSE Global All Cap 指數 | 全球投資的首選
FTSE Global All Cap 指數 是由富時羅素 (FTSE Russell) 於 2003 年推出，涵蓋全球超過 9,000 家公司，包括發達市場和新興市場。該指數採用市值加權法，能提供全球市場的完整視角。
－指數特性
- 全球覆蓋：該指數包括北美、歐洲、亞太等地區，並覆蓋新興市場。
- 分散性高：涵蓋大型股、中型股及小型股，使投資者能有效分散風險。
- 長期增長潛力：由於全球經濟不同地區和行業的表現可能不同，該指數提供了多元化投資的潛力。
－對市場的影響
FTSE Global All Cap 指數的表現受到多重因素影響，包括美國市場的主導地位、新興市場增長潛力以及全球經濟週期的波動。該指數是國際化投資者的首選標的之一，能幫助投資者實現全球分散投資。
－知名指數型 ETF
| ETF 名稱 | 管理費用率 | 主要持股 | 2023 年回報率 |
|---|---|---|---|
| VT ETF | 0.07% | Apple, Microsoft, Amazon, NVIDIA | 17.70% |
七、MSCI 新興市場指數 | 全球增長潛力
MSCI 新興市場指數 於 1988 年推出，覆蓋 24 個新興市場國家的 1400 多家公司，旨在提供全球化投資者的多樣化選擇。
－對市場的影響
該指數反映了新興市場的經濟增長潛力，其表現往往受地緣政治、貨幣政策及國際貿易的影響。新興市場指數與美元走勢密切相關，當美元走弱時，該指數表現往往較佳。此外，大宗商品價格也是關鍵因素，特別是對於依賴出口的國家。
－知名指數型 ETF 比較
| ETF 名稱 | 管理費用率 | 主要持股 | YTD 回報率 |
|---|---|---|---|
| EEM ETF | 0.70% | Taiwan Semiconductor, Samsung, Tencent | 8.88% |
| IEMG ETF | 0.09% | Taiwan Semiconductor, Samsung, Tencent | 8.41% |
《 七大指數與相關指數型 ETF 比較 》
以下是主要指數及其相關 ETF 的比較表，幫助投資者快速找到適合自己的標的：
| 指數名稱 | 覆蓋範圍 | 代表性 ETF | 管理費用率 | 指數特性 |
|---|---|---|---|---|
| S&P 500 指數 | 美國大型股 | VOO | 0.03% | 聚焦美國前 500 大企業，反映美國經濟整體表現 |
| NASDAQ 100 指數 | 美國科技股 | QQQ | 0.20% | 集中於科技與非金融行業，波動性較高 |
| 道瓊工業平均指數 | 美國藍籌股 | DIA | 0.16% | 由 30 家大型藍籌公司組成，穩定性較高 |
| Russell 2000 指數 | 美國小型股 | IWM | 0.19% | 涵蓋約 2000 家小型企業，成長潛力大，但風險較高 |
| CRSP US Total Market 指數 | 全美市場 | VTI | 0.03% | 覆蓋美國所有市值類型公司，分散性高 |
| FTSE Global All Cap 指數 | 全球市場 | VT | 0.07% | 涵蓋全球發達與新興市場，提供全球分散投資 |
| MSCI 新興市場指數 | 全球新興市場 | EEM | 0.70% | 聚焦新興市場國家，增長潛力大，但波動性高 |
結論
無論是聚焦美國市場的大型股指數（如 S&P 500 和 NASDAQ 100），還是提供全球多樣化投資機會的 FTSE Global All Cap 指數 和 MSCI 新興市場指數，每個指數都有其獨特價值。指數型 ETF 是實現資產配置的強大工具，能幫助投資者以低成本分散風險，捕捉長期增長潛力。希望這篇文章能為您提供清晰的指引，無論您是專注於美股還是佈局全球，都能在市場中找到屬於自己的投資藍圖。
